فارکس افغانستان

آشنایی با شاخص های بازارهایcfd

    معامله گران می توانند یک پوزیشن فروش (short position) داشته باشند، به این امید که قیمت CFD کاهش می یابد و از آن سود می کنند.

بازار سهام CFD

بازار سهام CFD ابزاری برای معامله و تجارت است اما بیایید ببینیم که CFD مخفف چیست؟ a Contract For Different این ابزار از طریق یک قرارداد است بین مشتری و کارگزار صورت می گیرد. قرارداد سی دی اف دارای چندین مزیت ویژه است . قرارداد سی دی اف بین سرمایه گذار و یک بانک سرمایه گذاری یا کارگزاری بسته می شود و معمولا در کوتاه مدت اتفاق می افتد.

در پایان زمان قرارداد طرفین قرارداد قیمت باز و بسته شدن یک ابزار مالی مشخص را که می تواند فارکس، سهام ویا کالا باشد را معامله می کنند. مفهوم قرارداد سی اف دی این است که شما می توانید به سود یا زیان برسید و این کاملا وابسته به این امر است که جهت حرکت دارایی شما در چه سویی حرکت می کند.

معاملات CFD چیست و عملکرد آن چگونه است؟

در ادامه مباحث بازار سهام CFD به این سوال خواهیم پرداخت که معاملات CFD چیست و عملکرد آن چگونه است؟

می توان گفت که بازار سهام CFD یک محصول مشتقه مالی است که به معامله گران این امکان و اجازه را می دهد که قادر باشند حرکت کوتاه مدت قیمت را حدس و گمان بزنند. از مزایای بازار سی دی اف این را میتوان بیان کرد که شما می توانید با حاشیه امن تجارت و معامله کنید. به این صورت که اگر فکر می کنید که قیمت ها پایین می آید خرید انجام دهید و اگر فکر می کنید که قیمت ها بالا می رود و افزایش می یابد، می توانید فروش خود را ثبت کنید.

چنانچه گفتیم CFD مزایای زیادی دارد از جمله در برخی کشورها هیچ هزینه ای برای پرداخت وجود ندارد. اما توجه داشته باشید که این وضعیت بسته به منطقه و حوزه قضایی می تواند متفاوت باشد. با داشتن حساب CFD شما می توانید بین انجام تجارت در خانه و یا محل کار یکی را انتخاب کنید.

در بازار سی دی اف شما یک دارایی اساسی را خرید یا فروش نمی کنید (مثلا یک جفت ارز،سهم فیزیکی یا کالا) بجای آن بسته به تحلیل خود که نسبت به بالا رفتن یا پایین آمدن قیمت ها می زنید تعدادی واحد را برای یک ابزار مالی خریداری می کنید یا می فروشید. CFD ها در طیف گسترده ای از بازار های جهانی ارائه می شوند که شامل جفت ارز، شاخص سهام، کالا و سهام و خزانه داری می باشند. با هر امتیازی که بدست می آورید ابزار به میل شما حرکت می کند و شما چندین برابر واحد CFD خریداری شده یا فروخته شده را به دست می آورید و در ازای هر نقطه ای که برخلاف شما حرکت میکند شما متضرر خواهید شد.

آیا تجارت CFD بی خطر است؟

اگر تا اینجای مقاله بازار سهام CFD با ما همراه بوده اید. نیک می دانید که سی اف دی ها در طیف گسترده ارائه می شوند و از مزایای آن گفتیم اما آیا تجارت CFD بی خطر است؟ باید گفت تجارت CFD میتواند خطرساز باشد و مزایای احتمالی آن گاها عواملی را تحت الشعاع خود قرار می دهد از جمله ریسک مربوط به طرف مقابل، ریسک بازار، ریسک پول مشتری و نقدینگی را نام برد و همچنین به دلایل دیگری مانند تنظیم ضعیف صنعت، کمبود احتمالی نقدینگی و همچنین حفظ حاشیه کافی به دلیل مارجین کافی به دلیل اهرم های ضرر خطرناک فرض شود. لذا بازار سهام CFD نیازمند تجربه و مهارت بسیاری می باشد.

آیا CFD همان سهام است؟

در خصوص بازار سهام CFD سخن گفتیم و همینطور جنبه های مختلف بازار سهام CFD را بررسی کردیم اما آیا CFD همان سهام است؟ برای رسیدن به پاسخ این سوال با ما همراه باشید. معادلات CFD بسیار شبیه به معاملات سهام است با این تفاوت که وقتی با اختلاف معامله یا تریدی را انجام می دهید. سهم اصلی را در اختیار ندارید و مجددا برخلاف سرمایه گذاری که در سهام صورت می گیرد وقتی CFD را معامله می کنید دارایی اصلی را خریداری و همینطور معامله نمی کنید.

تفاوت اصلی بین اوراق بهادار و معامله CFD طولانی به دلیل اهرمی است که به کار گرفته می شود.

در بازار سهام CFD قراردادهای CFD با حاشیه معامله می شوند به این مفهوم که نیازی به وصل شدن ارزش کامل بازار برای خرید موقعیت سهام معادل نخواهد بود. این امر همچنین به معامله گران این مجوز را می دهد که موقعیتهای بزرگتر از سرمایه آنهاست را باز کنند.

بهترین بستر معاملاتی CFD چیست؟

در این بخش در ادامه بررسی جوانب مختلف بازارسهام CFD در این قسمت در مورد بهترین بستر معاملاتی CFD صحبت خواهیم کرد. تجارت CFD محبوب و محبوب تر می شود. و این به دلیل انعطاف پذیری بالایی است که توسط این شکل از تجارت ارائه می گردد. به لطف وجود کارگزاران خبره می توانید از هر دو سوی بازار و بعضا امن با هزینه پایین معاملات به سود برسید.

کارگزارانی که خدماتی از قبیل دسترسی به کاملترین، جامع ترین و بهترین نرم افزار های معامله و تجارت در صنعت را ارائه می دهند. از آنجا که انتخاب پلتفرم معامله بسیار مهم است در اینجا شما را با آخرین پلتفرم معتبر دنیا آشنا می کنیم. متاتریدر 5 هم اکنون قویترین و سریعترین و جامع ترین ابزار برای وصل به بازار اصلی می باشد. بروکر نیکس با خرید لایسنس متاتریدر ۵ از شرکت متاکد امکان ارایه تمام خدمات بازار فارکس می باشد.

آیا تجارت CFD سود آور است؟

با توجه به آنچه که در خصوص بازار سهام CFD و همینطور آشنایی کامل با بازار CFD تا به اینجا گفته شد خوب است به این پرسش بپردازیم که آیا تجارت CFD سودآور است؟ پاسخ به این سوال مثبت است البته که می توان در بازار سهام CFD به سود و درآمد رسید.

اما با این وجود معاملات CFD نسبت به سایر انواع تجارت یک استراتژی پر ریسکی می باشد. اکثر معامله گران موفق بازار سهام CFD ، بازرگانان با تجربه ای هستند که دارای تجربه بالا و هوش تاکتیکی می باشند. بنابراین چنانچه خواهان موفقیت در بازار سهام CFD هستید نیاز به کسب تجربه و مهارت بالا در این زمینه دارید.

سخن پایانی

بازار سهام CFD از جمله بازارهای محبوب است که طرفداران زیادی دارد و به لطف شیوه بهره گیری از نوسان می توانید در هر دو حالت بازار سهام CFD به سود برسید فقط کافی است که موقعیت مثبت و صعودی برای خرید و منفی و نزولی که مناسب برای فروش می باشد را بدانید و به موقع اقدام به گرفتن پوزیشن مناسب جهت ترید نمایید. البته این امر مستلزم آشنایی کامل با بازارهای CFD می باشد. نکته دیگری که باز متذکر می شویم این است که حتما لازم نیست صاحب دارایی باشید تا قادر به انجام CFD آن معامله باشید.

با عنایت به آنچه در خصوص بازار سی دی اف گفته شد چنانچه از مهارت و تجربه کافی از بازار سهام CFD برخوردار باشید می تواند سود خوبی به دست بیاورید.

از اینکه تا پایان همراه ما بودید از شما سپاسگزاریم. مقاله بازار سهام CFD که تقدیم حضورتان گردید کار مشترکی از تیم مقاله نویسی بروکر نیکس بود. شما عزیزان می توانید سوالات خود را در این زمینه از مشاورین زبده بروکر نیکس بپرسید. همینطور در خصوص آموزش رایگان و مشاوره مالی از طریق راههای ارتباطی با بروکر نیکس تماس بگیرید.

CFD چیست

“معامله CFD که مخفف Contract for difference است در واقع یک توافق بین دو طرف یعنی «خریدار» و «فروشنده» است بر سر اینکه تفاوت قیمت بین باز و بسته شدن یک ابزار معاملاتی توسط کدامیک پرداخته شود و به معامله ما به التفاوت شناخته می شود.”

این نوع قراردادها به تریدرها اجازه می دهد که بدون داشتن دارایی از تغییر قیمت سود کنند. ارزش قرارداد CFD ارزش اصلی دارایی را در نظر نمی گیرد و فقط قیمت آن هنگام ورود به معامله و خروج از معامله تغییر می کند. به عبارت دیگر معامله گران بدون اینکه کالا، فارکس یا سهام و… بخرند و بفروشند با کارگزاران کار می کنند (معامله گران مالک اصلی دارایی نیستند).

CFD چیست، این معامله به معنای واقعی کلمه یعنی قرارداد به ازای تفاوت در معامله یا به عبارتی خرید و فروش! قرارداد CFD یک ابزار معاملاتی جهانی و یکی از قراردادهای مشتقه است، چون به شما امکان سفته بازی در بازارهای مالی، فارکس، شاخص ها و سایر کالاها و سهام را می دهد، به این معنا که معامله گران از نوسانات قیمتی دارایی های متفاوت سود می کنند و در حقیقت قرارداد مابه التفاوت، یک روش ساده برای معامله در بازارهای متفاوت بدون تملک فیزیکی آنهاست.

اصلی ترین مزایای معاملات CFD زمانی است که می توانید تغییر قیمت در هر دو جهت خرید و فروش را حدس بزنید، سود حاصل از معامله های CFD کاملا به توانایی معامله گر برای پیش بینی صحیح تغییرات قیمتی در آینده بستگی دارد و بدون شک کار سخت و پیچیده ای است.

  • قراردادهای ما به التفاوت قراردادی است بین خریدار و فروشنده و مشخص می کند که خریدار باید تفاوت ارزش فعلی دارایی و ارزش آن را در زمان عقد قرارداد به فروشنده بپردازد.
  • قراردادهای مابه التفاوت مزایای متعددی دارد و همین باعث شده است که در دهه گذشته در میان معامله گران محبوبیت زیادی داشته باشد.
  • معاملات CFD به معامله گران این امکان را می دهد که هم از افزایش قیمت هم از سقوط قیمت سود کنند!
  • استفاده از دستورهای حد ضرر (stop-loss) احتمالا قانون شماره یک برای این نوع معامله است.

معامله CFD چطور کار می کند

حالا که با مفهوم قرارداد مابه التفاوت (CFD) آشنا شدید، بیایید با نحوه عملکرد آن هم آشنا شوید. همان طور که قبلا اشاره کردیم، سرمایه گذار مالک دارایی نیست و فقط از تغییر قیمت آن سود می کند.

بنابراین وقتی سرمایه گذاران می خواهند طلا را معامله CFD کنند، خیلی ساده افزایش یا کاهش قیمت آن را حدس می زنند. در واقع سرمایه گذاران می توانند از معامله های CFD سر بالا رفتن یا پایین آمدن قیمت برای شرط بندی استفاده کنند.

  • اگر معامله گر یک CFD خریده باشد و شاهد افزایش قیمت یک دارایی باشد، سهم خود را برای فروش قرار می دهد. تفاوت خالص بین قیمت خرید و قیمت فروش با هم کسر می شود. ما به التفاوت خالص این دو قیمت نشان دهنده سود معاملات است که از طریق حساب کارگزاری سرمایه گذار محاسبه می شود.
  • از طرف دیگر، اگر معامله گر فکر کند که ارزش یک دارایی کاهش می یابد، بنابراین می تواند یک پوزیشن فروش باز کند. برای بستن یک پوزیشن معاملاتی، تریدر باید یک معامله جبرانی (compensating trade) خریداری کند. در این صورت ما به التفاوت ضرر خالص به صورت نقدی از طریق حساب معامله گر پرداخت می شود.

مثالی از قرارداد CFD

چنانچه بیان شد، معامله گران در معاملات CFD چه با افزایش قیمت چه با سقوط قیمت، سود می کنند. کمی گیج کننده شد، بیایید تا با مثال توضیح دهیم.

    معامله گران می توانند یک پوزیشن فروش (short position) داشته باشند، به این امید که قیمت CFD کاهش می یابد و از آن سود می کنند.

اگر قیمت سقوط کند چطور سود می کنید؟ شاید مبهم به نظر برسد، اما به طور تقریبی ماهیت معاملات CFD در واقع شرط بندی روی نوسان قیمت است!

بیایید مثال سهام اپل را در نظر بگیریم، چون کسی نیست که اپل را دوست نداشته باشد! فرض کنید که قیمت اولیه سهام Apple برابر با 148.75 دلار است. شما به عنوان یک معامله گر مسئولیت پذیر، مفاهیم بنیادی (تحلیل تکنیکال و بنیادی) را یاد گرفتید و تصمیم می گیرید وارد پوزیشن شورت (short) شوید، به این امید که تحلیل شما درست باشد و شانس با شما همراه باشد و CFD اپل مثلا به 147.25 دلار سقوط کند. مجموع تفاوت دو قیمت 1.5 دلار (به ازای هر سهم) می شود. به طور مثال اگر تصمیم بگیرید که برای 1000 سهم اپل وارد پوزیشن شورت (short) قرارداد CFD شوید، سود شما 1000*1.5 معادل 1500 دلار می شود!

حالا دوباره در مورد پوزیشن لانگ (long) اگر به امید تحلیل افزایش قیمت و شانس، بخواهید وارد پوزیشن لانگ (long) شوید و قیمت CFD سهم اپل به 149.5 دلار افزایش پیدا کند، مجموع تفاوت دو قیمت اینجا (به ازای هر سهم) برابر با 0.75 دلار می شود. بنابراین اگر تصمیم بگیرید برای 1000 سهم اپل وارد پوزیشن لانگ قرارداد CFD شوید، سود شما 0.75*1000 معادل 750 دلار می شود!آشنایی با شاخص های بازارهایcfd

* توجه: در این مثال ما فقط ماهیت معاملات CFD را نشان می دهیم. اهرم (leverage)، کمیسیون ها و دستورهای حد ضرر (stop loss) عمدتا در نظر گرفته نمی شوند تا اطلاعات اضافی آن را پیچیده نکند.

CFD چیست

نکات معامله CFD

صادقانه بگوییم معاملات CFD بدون ریسک نیست، پس شمایی که تازه کار هستید لطفا مراقب باشید و اجازه دهید معامله گران باتجربه با آن جادو کنند و شما یاد یگیرید. در عین حال، ما برخی از نکات معاملاتی CFD را با شما به اشتراک می گذاریم.

استفاده از دستورات حد ضرر - استفاده از دستورات حد ضرر احتمالا قانون شماره یک در ترید CFD است. بازارهای بی ثبات و پرنوسان غیرقابل پیش بینی هستند، قیمت ها می توانند به شدت بالا و پایین آشنایی با شاخص های بازارهایcfd روند و شما باید در جایی که هستید ایمن باشید، یعنی امکان استفاده از دستورات حد ضرر را داشته باشید.

اما گاهی اوقات زمانی که قیمت ها به سرعت در جهش های بزرگی کاهش یا افزایش می یابند، قیمت می تواند حتی از حد استاپ لاس (حد ضرر) شما هم رد شود و در نهایت، پوزیشن معاملاتی شما با قیمت بسیار بدتر از آنچه در نظر داشتید بسته می شود.

برای محافظت از خود در برابر چنین موقعیت هایی، گاهی اوقات معامله گران از حد ضررهای تضمین شده استفاده می کنند. برخی از کارگزاران یا بروکرها این نوع دستورات حد ضرر را ارائه می دهند، اما نه به صورت رایگان! و معمولا معامله گران باید برای آنها هزینه اضافی بپردازند.

اهرم خود را محدود کنید - این نکته را در نظر داشته باشید که اهرم عامل افزایش دهنده هم سود و هم زیان است. اگر قیمت حتی اندکی بر خلاف آنچه که تمایل داشتید تغییر کند، پس از اینکه پوزیشن معاملاتی خودتان را با وجود اهرم باز کردید، شاید مجبور شوید پوزیشن معاملاتی خودتان را ببندید و در صورت برگشت قیمت، نتوانید از آن سود ببرید.

تکالیف خود را انجام دهید (تحلیل تکنیکال و فاندامنتال) - اول از همه، به مطالعه گزارش های تحقیقاتی و مقالات در مورد سهامی که می خواهید آن را معامله کنید بپردازید. تحلیل تکنیکال و فاندامنتال انجام دهید و به شایعات تکیه نکنید.

همیشه به اندازه کافی پول نقد در حساب خود داشته باشید - گاهی پوزیشن های معاملاتی بر خلاف عمل می کنند، بنابراین هوشمندانه ترین کار این است که از تمام پول نقدی که در اختیار دارید استفاده نکنید، به خصوص اگر از اهرم بالا (high leverage) استفاده می کنید، همچنین زمانی که نیاز به ایجاد حاشیه اضافی داشته باشید، چون برخی بروکرها اصلاً فراخوانی اعتبار (margin call) صادر نمی کنند. آنها به سادگی برخی از پوزیشن های معاملاتی شما را در صورتی که زیر الزامات حاشیه قرار بگیرید، منحل می کنند.

متنوع سازی کنید! گذاشتن همه تخم مرغ ها در یک سبد هرگز کسی را خوشحال نکرده - اول از همه، معامله CFD این فرصت را به شما می دهد که تنوع سازی کنید. اگر شکست بدی خوردید، منجر به ورشکستگی ویرانگری نمی شود. به یاد داشته باشید که CFD ها ریسک پذیر هستند، اشتباهات در آن مربوط به «اگر» نمی شود بلکه به زمان وابسته است که آن اشتباه در چه زمانی اتفاق افتاده است.

انتخاب یک کارگزار CFD مناسب، همانند قانون با اهمیت است - برای اینکه متوجه شوید که با یک کارگزار خوب CFD معامله می کنید یا خیر، باید موارد مهمی مانند کارمزدها را بررسی کنید، زیرا با معاملات مکرر شما بخش بزرگی از سود خود را از دست می دهید.

بنابراین، آنچه که باید ابتدا به آن توجه کنید، هزینه اسپرد (spread) است، یعنی تفاوت بین قیمت فروش (bid) و قیمت خرید (ask). عاقلانه انتخاب کنید تا اسپرد سود شما را نخورد.

در مرحله بعدی، از کلاهبردارها دوری کنید، به نظر واضح می آید، اما وب سایت آنها را بررسی کنید که آیا مجوز دارند، ریویوهای خوبی دارد یا بد و.

توضیحاتی درباره قرارداد CFD

CFD از مدل سود و زیان برای خرید یا فروش واقعی یک دارایی تقلید می کند. این قرارداد فرصتی برای معامله در بازار اصلی و کسب سود بدون مالکیت فیزیکی دارایی فراهم می کند.

فرض می کنیم که شما انتظار دارید صعود در بازار فلزات ادامه پیدا کند و قصد دارید 1000 سهم شرکت Freeport-McMoRan Copper & Gold Inc (FCX) را که بزرگترین تولیدکننده مس سهامی عام در جهان است بخرید. شما می توانید این سهام را با پرداخت بخش قابل توجهی از مقدار کل آن سهام، از طریق یک کارگزاری بخرید (طبق قواعد مرسوم نظارتی فدرال ریزرو، مارجین اولیه در حال حاضر در ایالات متحده 50 درصد است) و برای بخش دیگر آن از کارگزاری، اهرم دریافت کنید و به کارگزار نیز کارمزد پرداخت نمایید.

در عوض شما می توانید قرارداد CFD را به ازای 1000 سهم FCX بخرید. برای خرید این قرارداد باید سپرده مارجین بسیار پایین تری داشته باشید (2.5 درصد از مجموع ارزش سهام ارائه شده توسط IFC Markets).

معامله سهام، کالاها، شاخص ها و ارزها

CFD (قرارداد ما به التفاوت) یک ابزار معاملاتی جهانی است که در طی سالیان اخیر بسیار محبوب شده است. با کمک قراردادهای CFD می توان با تغییرات قیمتی ابزارهای مالی متنوع، بدون نیاز به تملک فیزیکی آنها اقدام به معامله کرد. این روزها، معاملات CFD نه تنها امکان معامله در سهام، بلکه در شاخص های اصلی (major indices)، ارزها و کالاها را نیز فراهم می کنند.

معامله در بازارهای صعودی و نزولی

CFD ابزار سرمایه گذاری منعطفی است. هر زمان که گمان می کنید بازار رشد خواهد کرد، می توانید CFD را بخرید که اصطلاحاً long (لانگ) نامیده می شود و اگر حدس می زنید که قیمت ها ریزش می کنند، می توانید CFD بفروشید که اصطلاحاً short (شورت) نامید می شود. معامله گرانی که پوزیشن معاملاتی خرید در CFD سهام باز کرده اند، تعدیل سود سهامی برابر با مبلغ سود سهام اعلام شده دریافت می کنند؛ مشروط بر آنکه در شروع روز پرداخت سود سهام (منطبق با تاریخ شناسایی سهامداران مشمول سود) پوزیشن خرید (long position) باز داشته باشند. از طرف دیگر، اگر معامله گر پوزیشن فروش (short position) باز داشته باشد، تعدیل سود سهام از حساب معاملاتی اش کسر خواهد شد.

پوشش ریسک (Hedging) سبد سرمایه گذاری

اگر ایمان دارید که قیمت سهامی که در اختیار دارید سقوط می کند، اما هنوز تمایل دارید که آن را نگه دارید، می توانید باز کردن یک معامله فروش CFD در سبد سهام خود از استراتژی پوشش ریسک (هجینگ) برای محافظت از سبد خود در برابر خطرات استفاده کنید. سود شما ناشی از معامله فروش CFD (شورت) ضرر ناشی از کاهش قیمت ها در سبدتان (portfolio) را جبران می کند. با فروش سهام فیزیکی به خاطر اینکه بعدا با قیمت ارزان تر بخرید، در مقایسه با پوشش ریسک (hedging)، هزینه‌های مبادله کمتری پرداخت می کنید.

پوشش ریسک

چکیده مطالب در مورد معاملات CFD

معامله های CFD را می توان به عنوان یک استراتژی معاملاتی پیشرفته دید که بیشتر توسط معامله گران با تجربه استفاده می شود.

CFD ها یکی از مشتقات بازار پر ریسک است که فقط سرمایه گذاران بزرگ می توانند از آنها برای شرط بندی روی قیمت اوراق بهادار در مقطعی از آینده استفاده کنند، اما به مهارت نیاز دارد.

مزایای معاملات CFD شامل نیاز به حاشیه کمتر، دسترسی آسان به بازارهای جهانی، نداشتن قوانین معاملات کوتاه مدت یا معاملات روزانه و با کمیسیون کم یا بدون کمیسیون است. با این حال، با استفاده از اهرم بالا ضرر افزایش پیدا می کند و وقتی که نوسان قیمت زیادی وجود نداشته باشد، پرداخت اسپرد می تواند برای پوزیشن های ورود و خروج گران تمام شود.

قرارداد CFD چیست؟

از جمله قراردادهایی که بر محبوبیت و استفاده از آن در بازارهای مالی سراسر دنیا افزوده می­ شود، قرارداد CFD یا همان قراردادهای مابه­ التفاوت است. در این نوع قراردادها سرمایه­ گذار با افتتاح یک حساب نزد کارگزاران ارائه ­دهنده خدمات CFD، بدون دریافت فیزیکی دارایی پایه و یا خریداری کل سهام یک دارایی و تنها از طریق نوسان­گیری قیمتی قادر به کسب درآمد و سودآوری می ­باشد.

در این مطلب می خوانید:

چالش خرید دارایی­ ها

گران­تر شدن روز به روز اجناس و انواع دارایی­ ها و تورم موجود در آن­ها، باعث شده که افراد توان پایینی در جهت صاحب شدن و داشتن یک دارایی داشته باشند. طلایی که تا چند سال پیش برای عموم قابل خریداری بود، حالا دیگر واقعا تبدیل به یک کالای سوپر لوکس شده است که تنها فقط سرمایه­ گذاران خاصی که سرمایه بالایی دارند قدرت خریداری و نگهداری آن را دارند. قرارداد CFD یا مابه التفاوت این امکان را به افراد می­ دهد که بدون اینکه کل دارایی موردنظر را خریداری کنند، تنها با در دست داشتن درصدی از آن دارایی و از طریق نوسان گیری، از محل تغییرات قیمتی دارایی در یک بازه زمانی خاص، اقدام به کسب سود و درآمد کنند.

قرارداد CFD یا مابه ­التفاوت چیست؟

قرارداد CFD قراردادی است که در یک طرف آن سرمایه گذار بالقوه و در سمت دیگر آن کارگزار قرار دارد. در این میان یک دارایی وجود دارد که سرمایه گذار قصد دارد از نوسانات قیمتی آن در کوتاه مدت یا بلندمدت سود کسب کند. بدین صورت که در دامنه ­ قیمتی خاصی اقدام به ورود و بستن قراردادی با کارگزار می­ کند و زمانی که حس کرد از تغییر قیمت سودآوری قابل توجهی را داشته، اقدام به خروج از قرارداد می ­کند. با این کار از مابه­ التفاوت قیمت آغاز و قیمت پایان قرارداد، سودی را کسب می­ کند که کارگزار اقدام به پرداخت آن می ­کند. در صورت ضرر، سرمایه گذار باید به اندازه ارزش خالص تغییرات قیمتی، مبلغی را به کارگزار پرداخت نماید.

تاریخچه قرارداد CFD در ایران

در ابتدا تنها سرمایه­ گذاران کلان و حقوقی اجازه فعالیت و کسب درآمد از محل قرارداد CFD را داشتند. این فعالیت در بازار فرابورس و از طریق بستن قرارداد روی قیمت دارایی­ های موجود در این بازار صورت می ­گرفت. با گذشت زمان و با فراگیر شدن قرارداد مابه ­التفاوت در بازارهای دیگر و امکان بستن قرار داد بر روی گستره وسیع­ تری از دارایی­ های مالی، سرمایه گذاران خرد نیز در این معاملات نوین قادر به سرمایه گذاری شدند.

نکاتی در مورد قرارداد CFD (مابه ­التفاوت)

برخلاف اکثر معاملاتی که در دنیای واقعی و در فضای بورس و فرابورس مطرح است، در این نوع قرارداد طرف خریدار یا سرمایه­ گذار هیچ گونه حق مالکیت واقعی­ برای دارایی پایه مورد بحث ندارد و صرفا از محل اختلاف قیمت باز و بسته شدن که در قرارداد لحاظ می ­شود اقدام به درآمدزایی می­ کند.

تفاوت قرارداد CFD با قراردادهای آتی یا فیوچر در این است که در حین بسته شدن قرارداد هیچ گونه تحویل دارایی صورت نمی ­گیرد بنابراین نباید قراردادهای مابه آشنایی با شاخص های بازارهایcfd ­التفاوت را با قراردادهای آتی هم ارز قرار داد. این دو از هم دیگر جدا هستند.

cfd

دارایی­های پایه قرارداد CFD

گفتیم که سرمایه گذار و یا تاجر و نیز کارگزار بر سر قیمت­ های اولیه و پایانی یک دارایی با یکدیگر به توافق می­ رسند که در نهایت از تفاوت خالص قیمت ­ها، سود و درآمدی کسب شود. از جمله دارایی­ هایی که به عنوان دارایی پایه در این قراردادها مطرح می­ شوند می­توان به موارد زیر اشاره کرد:

  • سهام شرکت­های مختلف: گفتیم که این قراردادها در بازار بورس و فرابورس قابلیت اجرایی دارند. افراد پس از مشخص کردن سهام و نیز قیمتی که می­ خواهند در آن وارد شوند و همچین پیش­بینی خود از آینده قیمت آن سهام، اقدام به بستن قرارداد با کارگزار موردنظر می­ کنند.
  • تمامی کالاها و محصولات: تورم ناشی از افزایش قیمت بسیاری از کالاهای گران قیمت، باعث شده که افراد بسیاری دیگر نتوانند مالکیت کل آن را به دست آورند. لذا در قراردادCFD از این محصولات نیز به عنوان دارایی پایه استفاده می ­­شود.
  • شاخص­های سهام و اوراق قرضه: سرمایه گذاران بسته به میزان سرمایه­ ای که دارند می ­توانند CFD سبدی از سهام را در قالب شاخص سهام بخرند. در این صورت با بالا یا پایین رفتن قیمت­ ها در این شاخص می­ توانند درآمدزایی خوبی به دست آورند.
  • ارزهای دیجیتال: افزایش قیمت وحشتناک ارزهای دیجیتال طی ماه ­ها و سال های اخیر قدرت خرید سرمایه گذارانی که سرمایه خرد دارند را به شدت کاهش داده است. به طور مثال زمانی که قیمت هر سکه بیت کوین در حدود ۴۰ هزار دلار است، خرید هر واحد از آن به سرمای ه­ای بیش از ۱ میلیارد تومان نیاز دارد. برای همین می­ توان از طریق بروکرها و با بستن قراردادCFD از نوسانات قیمتی آن بدون نیاز به مالکیت و هزینه­ های مطرح، درآمد کسب کرد.

مزایای قرارداد CFD

  • به واسطه آشنایی با شاخص های بازارهایcfd این نوع از قراردادها، دیگر ریسک سبدهای دارایی مطرح نیست. با این روش معاملاتی شما تنها بر روی یک ریل قیمتی دارایی پایه سوار می­ شوید و تنها از محل نوسانات قیمتی آنها اقدام به کسب سود و درآمد می­ کنید. دیگر نیاز به نگهداری و تحویل فیزیکی کالاها و همچنین دارایی­ ها نیست. تنها هزینه­ های مطرح در این نوع از قراردادها، هزینه کارمزد و هزینه تامین مالی قرارداد است. خیالتان از بابت مشکلات خرابی محصول، استهلاک دارایی ­ها و … راحت باشد.
  • افراد حتی با کمترین میزان سرمایه نیز می توانند در بطن این قراردادها شرکت نمایند. این­جا بازار گران خرید و فروش کل دارایی­ ها یا ارزهای دیجیتال نیست. در این فضا تنها باید حواستان به قیمت­ های آغازی و پایانی باشد و از محل تغییر قیمت­ ها منتفع شوید.
  • امکان معاملات انواع دارایی­ ها در بستر تنها یک پلتفرم وجود دارد و به طور غیرمستقیم می­ توانید در انواع دارایی­ ها و بازارهای مختلف سرمایه گذاری کنید. تنها کافی است نزد یک کارگزار ارائه­ دهنده خدمات CFD یک حساب معاملاتی داشته باشید.
  • این نوع از معاملات محدود به ظرف زمان نیستند و هیچ گونه تاریخ انقضایی را نمی­ توان برای آن در نظر گرفت.

معایب قراردادهای مابه ­التفاوت (CFD)

قرارداد CFD با وجود مزایا و آسانی در استفاده از آن، معایبی نیز دارند که همین امر باعث می­ شود که این­گونه قراردادها در برخی از بازارهای مالی مانند بازار بورس بعضی از کشورها پذیرفته نشوند. از جمله معایب قراردادهای مابه­ التفاوت می­ توان به موارد زیر اشاره نمود:

در سقوط­ های بازاری مشابه آن­چه که در بورس ایران در سال­های ۱۴۰۰-۱۳۹۹ رخ داد، امکان دور شدن فوری از قیمت اولیه و نقطه ورود سرمایه­ گذار وجود دارد. این­گونه وضعیت­ ها باعث از دست رفتن فرصت سود و سوزانده شدن سرمایه شخص می­ شود. از دیگر معایب قرارداد CFD می­ توان به ضعف در تنظیم صنعت اشاره کرد. همچنین کمبود نقدینگی­ های احتمالی و نیاز به حفظ حاشیه سود در زمان­ های مقتضی از جمله ریسک­ هایی هستند که افراد در قراردادهای مابه ­التفاوت با آن­ها روبه­ رو می­ شوند.

با ویژگی های قرارداد مابه‌التفاوت (CFD) آشنا شوید؛ بدون نیاز به دارایی نوسان گیری کنید!

آشنایی با ویژگی های قرارداد مابه‌التفاوت (CFD)

اکثر افراد می‌دانند که از طریق صرافی ها یا پلتفرم های معاملاتی می‌توانند به معامله ارز دیجیتال بپردازند، اما سازمان های مالی دیگری نیز هستند که کسب سود با استفاده از معامله بیت کوین یا سایر دارایی های دیجیتال را امکان پذیر می‌سازد. در این مقاله به این موضوع خواهیم پرداخت که CFD چگونه می‌تواند به شما در معاملات کریپتو کمک کند و هم چنین به مقایسه این روش با سایر گزینه های موجود می‌پردازیم.

روش CFD چیست؟

قرارداد مابه‌التفاوت (CFD) روش محبوبی برای معامله مشتقات است که نوسان قیمت دارایی مورد نظر را بدون آنکه نیاز به داشتن دارایی باشد رصد می‌کند.

این قرارداد، نوسان قیمت دارایی را بین ورودی و خروجی معامله محاسبه می‌کند. این محاسبه به صورتی است که فقط تغییر قیمت ملاک است و ارزش دارایی در نظر گرفته نمی‌شود.

معاملات CFD، قراردادهایی هستند که نوسان قیمت بسیاری از ابزارها و دارایی های مالی نظیر ارزهای دیجیتال، سهام، شاخص ها، کالاها، ارزها و دارایی های گران قیمت را پیش بینی می‌کند. CFD ها محصولات لوریج هستند، یعنی برای واریز قبل از شروع پیشنهاد، به درصد کمی از ارزش کلی معامله نیاز دارد. معاملات مارجین می‌توانند سود شما را چند برابر کند، اما ریسک از دست دادن ارزش چند برابری وضعیت CFD وجود دارد.

بازار کریپتو و CFD ها

هنگامی که به طور عادی، مقدار زیادی کریپتو از یک کیف پول به کیف پول دیگر انتقال می‌دهید، معمولا قیمت بازار آن دارایی تحت تاثیر قرار می‌گیرد. اما این شرایط برای CFD ها صادق نیست. هر CFD حتی به ارزش میلیاردها دلار، باعث تغییر قیمت بازار آشنایی با شاخص های بازارهایcfd نخواهد شد.

این موضوع بدان دلیل است که CFD های بیت کوین در واقع بیت کوین نمی‌باشند. همانطور که قبلاً گفته شد، افتتاح وضعیت بدان معناست که قرارداد را با قیمت فعلی دارایی می‌خرید. اگر قیمت دارایی افزایش یابد، می‌توانید قرارداد را بفروشید و از اختلاف قیمت، سود کسب کنید.

مزایای CFD

معاملات مارجین

معاملات مارجین در کریپتو

کارگزاران CFD تنها کارگزاران در صنعت کریپتو هستند که به شما امکان معاملات مارجین با ارزهای دیجیتال می‌دهند، زیرا این روش در معرض ضررهای هنگفت است و صرافی های بزرگ بسیار کمی به جز بیتمکس و بایننس دارای این ویژگی می‌باشند.

از آنجایی که پلتفرم های معاملاتی، لوریج (Leverage) معاملات را امکان پذیر می‌سازند، اگر پیش بینی شما صحیح باشد هر معامله ای که شروع می‌کنید از جانب کارگزار، سرمایه بیشتری دریافت خواهید کرد.

برای مثال اگر معامله ای را با ۱۰۰ دلار بیت کوین شروع کنید و قیمت آن ۳۰ درصد افزایش یابد، شما ۱۳۰ دلار دریافت خواهید کرد که به معنای ۳۰ دلار سود است.

وضعیت CFD مقداری لوریج به معامله اضافه می‌کند. با وجود لوریج یک به ده، وضعیت معامله ده برابر خواهد شد. این موضوع بدان معنا است که اگر قیمت بیت کوین ۳۰ درصد افزایش یابد، ۳۰۰ دلار کسب خواهید کرد.

پس از پایان یافتن معامله، معامله کننده باید تمام سرمایه قرض گرفته را به کارگزار پس دهد. از آنجایی که ۱۰۰ دلار داشتید و معامله شما به دلیل لوریج یک به ده منجر به ۱۰۰۰ دلار شد، باید ۹۰۰ دلار به همراه ۳۰ دلار سود به کارگزار برگردانید. بدین ترتیب ۲۷۰ دلار برای شما باقی می‌ماند که به معنای سود ۲۷۰ درصدی از واریز اولیه است.

نقدشوندگی بهتر

هنگامی که CFD ها را با جفت های کریپتو در صرافی ها مقایسه کنیم متوجه می‌شویم که CFD ها نقدشوندگی بهتری دارند. هنگامی که کریپتو معامله می‌کنید، گزینه برداشت مستقیم به صورت ارزهای سنتی را ندارید، یعنی آنکه مجبور خواهید شد کریپتوی خود را به صرافی دیگری انتقال دهید که این گزینه را پشتیبانی کند یا از دستگاه ATM بیت کوین استفاده کنید. اما کارمزد این تبدیل ها بخش بزرگی از آلتکوین های شما را در برمی‌گیرد. هم چنین دردسرهایی نیز در خصوص ورود و خروج سرمایه از کیف پول وجود دارد.

در CFD نیازی به تبدیل به ارز سنتی نیست، زیرا خود CFD در واقع به صورت ارز سنتی است. بنابراین فقط کافی است درخواست برداشت بدهید و کارگزاری برداشت را تایید کند.

کریپتوها هم چنین محدودیت برداشت ۲۴ ساعته دارند. از آنجایی که بازار بسیار پرنوسان است، این سیستم می‌تواند منجر به ضررهای زیاد در چند ساعت شود.

از طرف دیگر، کارمزد کارگزاری های CFD به صورت ارز سنتی به حساب شما واریز می‌شود، بنابراین آشنایی با شاخص های بازارهایcfd دیگر نباید نگران محدودیت برداشت روزانه شوید.

مجوز و امنیت

یکی از جوانب مهم CFD ها این است که قراردادهای قانونمند ارائه شده توسط کارگزاری هایی می‌باشند که دارای مجوز مراجع قانونی می‌باشند. به این دلیل، اگر کارگزار به شما سود یا سایر خسارت های مالی را ندهد، قانوناً موظف است که پول شما را بدهد.

در حال حاضر CFD ها در اروپا قانونمند شده اند اما در آمریکا و چند کشور دیگر این شرایط وجود ندارد.

از آنجایی که تمام کارگزاری های CFD دارای مجوز هستند، مشتریان توسط قانون محافظت می‌شوند.

اکثر صرافی های کریپتو قانونمند نشده اند و موظف به جبران خسارات مشتریان نیستند. هم چنین اگر میزان هک شدن ها را مقایسه کنیم، متوجه خواهیم شد که صرافی های کریپتو بسیار بیشتر در معرض حمله و سرقت سرمایه قرار دارند. در مقابل، موارد بسیار کمی در خصوص هک شدن CFD ها وجود دارد.

معایب CFD ها

دارایی متعلق به شما نمی‌باشد

نقطه ضعف اصلی CFD ها این است که مالک ارزهای دیجیتال واقعی نیستید و فقط قیمت را در پلتفرم پیش بینی می‌کنید و در صورتی که درست پیش بینی کرده باشید، سود کسب می‌کنید.

اگر CFD را با توکن اوراق بهادار معامله کنید، بر روی بازار تاثیرگذار نخواهید بود.

هزینه های بیشتر

معاملات مارجین گزینه بلندمدتی نمی‌باشند. وضعیت ها معمولا طی چند روز افتتاح و بسته می‌شوند. این شرایط برای CFD ها نیز صادق می‌باشد.

هنگامی که وضعیت با CFD افتتاح می‌کنید، باید حواستان به مهلت پایانی باشد. در غیر این صورت، پلتفرم این وضعیت را می‌بندد و در نتیجه ممکن است با ضرر مواجه شوید. مهلت مورد نظر تنها فقط با پرداخت کارمزد قابل تمدید است که یک درصد وضعیت هزینه دارد.

این امر، معامله کنندگان CFD را از ورود به وضعیت های بلندمدت بازمی‌دارد زیرا در آخر بیشتر از آنکه سود کنند، کارمزد پرداخت خواهند کرد.

با وجود معامله کنندگان کریپتو، سرمایه گذاری های بلندمدت مشکل به حساب نمی‌آید، زیرا فقط می‌توانند سرمایه ها را به کیف پول آفلاین انتقال دهند و منتظر افزایش قیمت باشند.

گزینه های محدود

کارگزاری های CFD فقط چند گزینه محدود کریپتو ارائه می‌دهند، زیرا اکثر معامله کنندگان فقط چند کریپتوی مشخص را که پیش بینی نوسان قیمت آنها آسان است به سرمایه تبدیل می‌کنند.

به این دلیل است که در اکثر CFD ها، فقط بیت کوین، اتریوم، بیت کوین کش و شاید لایت کوین و ریپل پیدا خواهید کرد. البته چند کارگزاری CFD نیز وجود دارند که ممکن است مونرو، EOS و حتی آیوتا ارائه دهند.

نتیجه گیری

به طور کل، CFD کریپتو گزینه مشتقاتی خوبی برای معاملات کوتاه مدت است، اما بسیار مراقبت باشید که این روش بسیار ریسک پذیر است، زیرا ممکن است متضرر شوید.

CFD چیست؟

اگر به دنبال سرمایه گذاری هوشمندانه هستید، باید استراتژی‌های مختلفی را در نظر داشته باشید. گزینه‌هایی مثل خرید سهام یا خرید املاک و مستغلات در صورت داشتن زمان و صبر لازم می‌توانند درآمد خوبی برای شما ایجاد کنند.

در عین حال استراتژی‌های سرمایه گذاری کوتاه مدت شامل مواردی مثل فروش مستقیم، قراردادهای آتی کالایی و قرارداد ما به التفاوت (CFD) هستند که به نوعی مثل شرط بندی روی یک دارایی بدون در اختیار داشتن مالکیت آن است.

CFD چیست؟

معاملات CFD این امکان را فراهم می‌کنند که به جای خرید و فروش مستقیم یک دارایی بر روی حرکت بازار یک دارایی خاص در یک بازه زمانی شرط بندی کنید. این روش به نوعی شبیه به پیش بینی حرکات بازار – نوسان قیمت‌ها – سهام، شاخص‌ها، کالاها، ارزهای دیجیتال، ارز فیات و سایر دارایی‌ها بدون داشتن مالکیت مستقیم آنهاست. در واقع شما پیش بینی می‌کنید که قیمت‌ها به یک جهت خاص حرکت خواهند کرد. سرمایه گذاران CFD دامنه سود گسترده تری دارند و سود و زیان نهایی آنها بستگی به میزان دقتشان در پیش بینی قیمت‌ها دارد. باز کردن یک پوریشن CFD که به دنبال بهره برداری از افزایش قیمت‌ها باشد، پوزیشن long (یا خرید) و پوزیشنی که به افت قیمت در بازار وابسته شده باشد، پوزیشن short (یا فروش) محسوب می‌شود.

انواع CFD قابل خرید

در حال حاضر طیف وسیعی از CFDهای مختلف در اختیار سرمایه گذاران قرار دارد. متداول ترین آنها CFDهایی هستند که قیمت قراردادی آنها بستگی به سهام مربوطه دارد – که بسیار شبیه معاملات سنتی بورس است.

CFDهای اندیس امکان پیش بینی و شرط بندی نسبت به حرکات خود اندیس‌ها مثل شاخص داوجونز که در حال حاضر پرنوسان است، بورس لندن و نزدک را فراهم می‌کنند. همچنین CFDهای کالایی وجود دارند که همانطور که از نامشان پیداست به تغییر قیمت در بازارهایی مثل نفت، چای، فلزات ارزشمند یا محصولاتی خاص وابسته هستند.

اخیراً تحولاتی که تکنولوژی در دنیای اقتصاد ایجاد کرد موجب شکل گیری انواع جدید CFD شد. پلتفرم سرمایه گذاری Plus500 هم توضیح داده که سرمایه گذاران ارزهای دیجیتال چگونه می‌توانند با کمک CFD ارزهایی مثل بیت‌کوین، ریپل، XRP و اتریوم از بازار همیشه متغیر ارزهای دیجیتال منفعت ببرند بدون اینکه خودشان ارز دیجیتالی داشته باشند.

یکی از جدیدترین گزینه‌ها CFD‌های معاملات کربن هستند که امکان پیش بینی و شرط بندی در بازار جهانی جدید کربن را فراهم می‌کنند. مقامات اروپایی همچنان در حال تغییر سیاست‌های خودشان هستند تا پارامترهای معاملات کرین و سایر CFDهای مربوط به سوخت‌های پایدار را مشخص کنند که برای سرمایه گذاران آشنا به شاخص‌های مرتبط با انرژی‌های پایدار بسیار مناسب هستند.

اگر درباره انتخاب CFD مناسب برای سرمایه گذاری دچار تردید هستید، توصیه می‌شود همیشه به سمت بازارهایی حرکت کنید که بیشترین آشنایی را با آنها دارید.

مزایای CFD چیست؟

همانطور که اشاره شد مزیت معاملات CFD امکان پیش بینی و مشارکت در بازارهای خاص بدون نیاز به داشتن کالا یا دارایی خاصی از آن بازارها است.

بعلاوه اگر پول خودتان را در بازارها یا دارایی‌هایی خاص سرمایه گذاری کرده باشید، می‌توانید از باز کردن پوریش CFD برای پوشش در برابر ریسک پورتفولیوی خودتان استفاده کنید. همچنین اگر حدس می‌زنید احتمال ضرر برای دارایی فعلی شما وجود ندارد، می‌توانید از CFD برای دو برابر کردن پورتفولیوی هدف خودتان استفاده کنید و امکان رشد دو برابری نسبت به حالت استفاده نشده از CFD را داشته باشید.

با این وجود باید توجه داشت که معاملات CFD هم بدون ریسک نیستند چون ممکن است شدت نوسان منجر به ضرر قابل توجهی شود. به همین دلیل اشاره شد که باید تنها در بازارهایی به معامله CFD بپردازید که با آنها آشنایی دارید. هر چه آشنایی بیشتری با یک بازار داشته باشید، بهتر می‌توانید تغییر قیمت‌های آن را پیش بینی کنید و به این ترتیب احتمال سود شما بیشتر خواهد شد.

مقالات مرتبط

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

برو به دکمه بالا